經(jīng)營活動現(xiàn)金流量是指企業(yè)除投資和籌資活動外，所有日常運營交易產(chǎn)生的現(xiàn)金流入與流出，直接反映企業(yè)通過主營業(yè)務(wù)獲取和支付現(xiàn)金的能力。作為初級會計考試《初級會計實務(wù)》的核心考點，經(jīng)營活動現(xiàn)金流量是衡量企業(yè)盈利質(zhì)量與短期生存能力的關(guān)鍵指標(biāo)。

　　示例：某電商平臺2025年經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流入1.8億元，其中銷售商品收入2.5億元（扣除應(yīng)收賬款增加5,000萬元后實際收款2億元），支付供應(yīng)商貨款1.2億元。通過這一數(shù)據(jù)，可判斷其主營業(yè)務(wù)回款效率與供應(yīng)鏈管理能力。

　　經(jīng)營活動現(xiàn)金流量的核心構(gòu)成

　　1.現(xiàn)金流入的主要來源

　　銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金：含增值稅銷項稅額。例如，某消費品企業(yè)2025年銷售收入3億元，扣除應(yīng)收賬款增加4,000萬元后實際收到現(xiàn)金2.6億元。

　　稅費返還：某出口企業(yè)因退稅政策收到增值稅返還800萬元，直接提升現(xiàn)金流。

　　其他經(jīng)營活動現(xiàn)金流入：如經(jīng)營租賃租金、利息收入等。某醫(yī)藥企業(yè)收到技術(shù)授權(quán)費500萬元，需計入此科目。

　　2.現(xiàn)金流出的關(guān)鍵項目

　　購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金：含增值稅進(jìn)項稅額。某制造業(yè)企業(yè)支付原材料采購款1.5億元，扣除應(yīng)付賬款減少2,000萬元后實際支付1.3億元。

　　支付給職工的現(xiàn)金：某科技公司2025年支付研發(fā)團(tuán)隊薪酬1.2億元，占經(jīng)營活動流出的60%。

　　支付的各項稅費：某房地產(chǎn)企業(yè)繳納土地增值稅3,000萬元，需附區(qū)塊鏈完稅憑證。

　　經(jīng)營活動現(xiàn)金流量與凈利潤的關(guān)系

　　1.盈利質(zhì)量的“試金石”

　　經(jīng)營活動現(xiàn)金流量凈額若持續(xù)大于凈利潤，說明企業(yè)盈利真實性強。例如，某連鎖餐飲企業(yè)凈利潤5,000萬元，經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流入6,000萬元（主因預(yù)收會員費1,500萬元），反映其商業(yè)模式健康。反之，若凈利潤高但現(xiàn)金凈流量低（如某建筑企業(yè)應(yīng)收賬款激增1億元），則可能隱藏收入虛增風(fēng)險。

　　2.間接法調(diào)整邏輯

　　通過調(diào)整非現(xiàn)金項目（如折舊、應(yīng)收賬款變動）將凈利潤轉(zhuǎn)化為經(jīng)營活動現(xiàn)金流量。例如：

　　加回折舊：某制造企業(yè)凈利潤2,000萬元，加回設(shè)備折舊500萬元；

　　扣除應(yīng)收增加：應(yīng)收賬款增加1,000萬元需從凈利潤中扣除；

　　最終調(diào)整結(jié)果：經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量=2,000+500-1,000=1,500萬元。

備考資料ue_arc_bkzl
請在下面紅色框內(nèi)輸入分類名稱arc_bkzl_name初級會計師

　　初級會計考試高頻考點

　　1.現(xiàn)金流量分類試題解析

　　多選題（改編自2025年模擬題）：

　　下列應(yīng)計入“經(jīng)營活動現(xiàn)金流出”的是（）。

　　A.支付廣告費300萬元

　　B.購置生產(chǎn)設(shè)備支出800萬元

　　C.償還銀行貸款利息200萬元

　　D.繳納企業(yè)所得稅500萬元

　　答案：A、D（廣告費和企業(yè)所得稅屬經(jīng)營活動，設(shè)備購置屬投資活動，利息償還屬籌資活動）。

　　2.直接法與間接法的實務(wù)應(yīng)用

　　直接法：以營業(yè)收入為起點調(diào)整收付實現(xiàn)制數(shù)據(jù)，如“銷售商品收到現(xiàn)金=營業(yè)收入+應(yīng)收票據(jù)減少-應(yīng)收賬款增加”。

　　間接法：需掌握調(diào)整公式，重點關(guān)注資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、遞延稅款等項目的處理。